尋找就地城鎮(zhèn)化推手：農(nóng)村金融亟待變革

成都市郊正在進(jìn)行一場(chǎng)有關(guān)農(nóng)村金融的實(shí)驗(yàn)。

一家名叫“惠農(nóng)時(shí)貸”的公司，在3個(gè)多月的時(shí)間里，通過(guò)一個(gè)互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)，把城市居民中的閑散小額資金通過(guò)點(diǎn)對(duì)點(diǎn)的方式，向當(dāng)?shù)剞r(nóng)戶發(fā)放了2000余萬(wàn)元借款。目前，這家公司在成都溫江區(qū)的天府鎮(zhèn)、和盛鎮(zhèn)、萬(wàn)春鎮(zhèn)設(shè)有3家實(shí)體店，很快將拓展為5家實(shí)體店。

“惠農(nóng)時(shí)貸”的創(chuàng)始人王海藍(lán)在接受21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道記者采訪時(shí)表示，他的目標(biāo)是創(chuàng)立一個(gè)植根鄉(xiāng)土，普惠“三農(nóng)”的農(nóng)村互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新服務(wù)平臺(tái)公司。

長(zhǎng)期研究農(nóng)村金融的北京大學(xué)光華管理學(xué)院博士后張永升認(rèn)為，類(lèi)似的民間信貸平臺(tái)將成為傳統(tǒng)銀行等金融機(jī)構(gòu)的重要補(bǔ)充。他指出，從2002年以來(lái)，四大行逐漸撤出縣域經(jīng)濟(jì)，農(nóng)民所面臨的金融服務(wù)環(huán)境逐漸惡化。農(nóng)村金融是農(nóng)村經(jīng)濟(jì)的核心，許多省份出現(xiàn)農(nóng)民工回流的趨勢(shì)，而要實(shí)現(xiàn)農(nóng)民就地城鎮(zhèn)化，必須有相應(yīng)的金融支持。

農(nóng)村金融環(huán)境未有改善

4月20日，西南財(cái)經(jīng)大學(xué)中國(guó)家庭金融調(diào)查與研究中心與中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行戰(zhàn)略規(guī)劃部聯(lián)合發(fā)布的《中國(guó)農(nóng)村金融發(fā)展報(bào)告2014》顯示，農(nóng)村家庭的正規(guī)信貸可得性約為27.6%，低于40.5%的全國(guó)平均水平。

進(jìn)一步分析發(fā)現(xiàn)，未能獲得銀行貸款的72.4%的農(nóng)村家庭中，有62.7%的農(nóng)村家庭雖然需要資金但是沒(méi)有去銀行申請(qǐng)，有9.8%的家庭向銀行提出申請(qǐng)貸款但被拒絕。

中國(guó)家庭金融調(diào)查與研究中心主任甘犁指出，農(nóng)民從正規(guī)渠道取得貸款占比低主要是沒(méi)有去申請(qǐng)，與教育水平、家庭金融知識(shí)和金融服務(wù)可得性等因素有關(guān)。我國(guó)農(nóng)村家庭所在村周?chē)你y行網(wǎng)點(diǎn)平均數(shù)僅為0.77個(gè)，與城市家庭所在小區(qū)的2.63個(gè)相比差距較大。

由于我國(guó)現(xiàn)行的農(nóng)村產(chǎn)權(quán)制度和現(xiàn)行法律，農(nóng)村集體建設(shè)用地、農(nóng)村房屋、農(nóng)村土地承包經(jīng)營(yíng)權(quán)在抵押融資實(shí)踐中面臨著巨大的困難和障礙?！稉?dān)保法》第37條和《物權(quán)法》第184條規(guī)定：“耕地、宅基地、自留地、自留山、農(nóng)村房屋等作為農(nóng)民生產(chǎn)生活必需保障，其所有權(quán)和使用權(quán)不能抵押”，直接影響了農(nóng)村產(chǎn)權(quán)的融資功能。

同時(shí)，農(nóng)村房屋產(chǎn)權(quán)法律規(guī)定只能在村內(nèi)交易流轉(zhuǎn)，集體建設(shè)用地只能在本鄉(xiāng)（鎮(zhèn)）范圍流轉(zhuǎn)，這些法律法規(guī)都將制約農(nóng)民的“死資產(chǎn)”變成“活資本”。

盡管2009年初，中國(guó)人民銀行和銀監(jiān)會(huì)發(fā)布的《關(guān)于進(jìn)一步加強(qiáng)信貸結(jié)構(gòu)調(diào)整促進(jìn)國(guó)民經(jīng)濟(jì)平穩(wěn)較快發(fā)展的指導(dǎo)意見(jiàn)》，明確提出“有條件的地方可以探索開(kāi)辦土地經(jīng)營(yíng)權(quán)抵押貸款”等，但金融機(jī)構(gòu)還有較大的顧慮，擔(dān)心如果違約，銀行收回的抵押物無(wú)法處置和變現(xiàn)。

“一方面，城市資金過(guò)剩，出現(xiàn)泡沫；另一方面，農(nóng)村發(fā)展缺乏資金，進(jìn)一步促成了城鄉(xiāng)二元體制造成的貧富差距。”張永升指出。

窮人銀行家的啟發(fā)

被譽(yù)為“窮人銀行家”的孟加拉鄉(xiāng)村銀行創(chuàng)始人穆罕默德·尤努斯認(rèn)為，向窮人發(fā)放貸款，幫助他們個(gè)體創(chuàng)業(yè)，是幫助其脫困最有效的方法?？摄y行的法則是只給有錢(qián)人貸款，絕不給窮人貸款。于是，他在1983年創(chuàng)立了為窮人發(fā)放小額貸款的格萊珉銀行。雖然發(fā)放的貸款數(shù)額小，但作用巨大，漸漸地，窮人找到自信，生意越做越大。如今，全球已有100多個(gè)國(guó)家的250多個(gè)機(jī)構(gòu)效仿格萊珉銀行的模式運(yùn)作。

在運(yùn)作模式上，惠農(nóng)時(shí)貸的建立，參考了寧夏掌政農(nóng)村資金物流調(diào)劑中心的運(yùn)營(yíng)模式。中國(guó)農(nóng)村金融學(xué)會(huì)常務(wù)理事、北京大學(xué)中國(guó)金融研究中心秘書(shū)長(zhǎng)王曙光曾先后3次去寧夏掌政鎮(zhèn)蹲點(diǎn)，考察掌政農(nóng)村資金物流調(diào)劑中心的運(yùn)作。

掌政鎮(zhèn)是黃河邊上的一座小鎮(zhèn)，隸屬銀川市興慶區(qū)。從2000年起，該鎮(zhèn)大力發(fā)展種植業(yè)和養(yǎng)殖業(yè)，農(nóng)民從中嘗到甜頭后，生產(chǎn)積極性高漲，卻面臨資金短缺的難題，光是在溫室大棚上，每年每戶就需一次性投入資金一二萬(wàn)元。此外，農(nóng)業(yè)生產(chǎn)有季節(jié)性和時(shí)效性，農(nóng)戶急需中短期快捷的流動(dòng)資金用于發(fā)展和擴(kuò)大生產(chǎn)，而掌政鎮(zhèn)僅有一家銀行網(wǎng)點(diǎn)，不僅放貸規(guī)模有限，而且信貸手續(xù)繁瑣，即使農(nóng)戶拿到了貸款，往往也錯(cuò)過(guò)了農(nóng)時(shí)，貽誤了商機(jī)。

掌政農(nóng)村資金物流調(diào)劑中心的創(chuàng)始人康永建參考吉林省閆家村百信農(nóng)村資金互助合作社的資料，2007年11月在寧夏正式掛牌成立了有農(nóng)村資金互助合作社性質(zhì)的“掌政農(nóng)村資金物流調(diào)劑中心”（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“調(diào)劑中心”）。該中心誕生之日也被列為寧夏農(nóng)村金融試點(diǎn)，開(kāi)始試運(yùn)營(yíng)。

與一般農(nóng)村資金互助社不同的是，經(jīng)過(guò)探索，調(diào)劑中心逐步形成了“三位一體”，即以農(nóng)村資金互助為基礎(chǔ)，以商業(yè)小額貸款為重點(diǎn)，以農(nóng)資物流信息調(diào)劑為補(bǔ)充的業(yè)務(wù)運(yùn)營(yíng)模式，實(shí)現(xiàn)了可持續(xù)發(fā)展。

在王海藍(lán)和康永建的主導(dǎo)下，成都海峽國(guó)富基金和寧夏掌政農(nóng)村資金物流調(diào)劑中心共同合作成立了惠農(nóng)時(shí)貸資產(chǎn)管理有限公司。

王海藍(lán)如是描述該公司的屬性：這是一家專(zhuān)為農(nóng)村各市場(chǎng)主體提供小額信貸服務(wù)的第三方金融服務(wù)公司，不直接發(fā)放貸款，只提供委托貸款和個(gè)人民間借款服務(wù)。決不搞非法集資，不做超國(guó)家法律允許的高利貸。

為了解決資金來(lái)源問(wèn)題，惠農(nóng)時(shí)貸借助互聯(lián)網(wǎng)P2P（個(gè)人對(duì)個(gè)人）借貸平臺(tái)把城市小額閑散資金引向農(nóng)村支持產(chǎn)業(yè)發(fā)展。所謂P2P網(wǎng)貸，是指?jìng)€(gè)人通過(guò)為網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)相互借貸，貸款方在P2P網(wǎng)站上發(fā)布貸款需求，投資人則通過(guò)網(wǎng)站將資金借給貸款方。2013年，網(wǎng)貸平臺(tái)以每天1至2家上線的速度快速增長(zhǎng)。據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，國(guó)內(nèi)含線下放貸的網(wǎng)貸平臺(tái)每月交易額近70億元。

張永升認(rèn)為，第三方金融服務(wù)是金融服務(wù)經(jīng)濟(jì)市場(chǎng)發(fā)展的必然結(jié)果。作為獨(dú)立機(jī)構(gòu)，它不代表銀行、保險(xiǎn)、證券等金融機(jī)構(gòu)，而是站在客戶的立場(chǎng)，通過(guò)各種金融工具公正客觀地為客戶提供投資、理財(cái)規(guī)劃服務(wù)，提供更好的理財(cái)產(chǎn)品。一方面它為企業(yè)、個(gè)人提供各種融資服務(wù)，同時(shí)又為客戶提供各類(lèi)理財(cái)規(guī)劃服務(wù)。

第三方金融服務(wù)受到國(guó)家政策的支持。《國(guó)務(wù)院關(guān)于鼓勵(lì)和引導(dǎo)民間投資健康發(fā)展的若干意見(jiàn)》（國(guó)發(fā)〔2010〕13號(hào)）明確鼓勵(lì)民間資本發(fā)起設(shè)立金融中介服務(wù)機(jī)構(gòu)。“第三方金融服務(wù)最獨(dú)特的優(yōu)勢(shì)就是中立，它只是提供一個(gè)專(zhuān)業(yè)的服務(wù)，不會(huì)讓你把錢(qián)交給它，在服務(wù)過(guò)程中只收取一定的傭金和服務(wù)費(fèi)用。”張永升認(rèn)為，第三方金融機(jī)構(gòu)的存在，對(duì)農(nóng)村經(jīng)濟(jì)的發(fā)展顯得尤為重要。

困境與希冀

惠農(nóng)時(shí)貸的業(yè)務(wù)流程，是農(nóng)戶提交申請(qǐng)后，由公司業(yè)務(wù)員進(jìn)行調(diào)查，簽訂合同后委托銀行進(jìn)行放款，到期收回。一般期限3至6個(gè)月不等。從成都溫江區(qū)的實(shí)際情況來(lái)看，許多農(nóng)戶籌資是為苗木周轉(zhuǎn)用?；I資人需要每月還息，到期還本。對(duì)于借資人而言，年化利率11%至16%不等。

惠農(nóng)時(shí)貸總經(jīng)理馬小芳并不過(guò)分擔(dān)心風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題，以她在掌政工作的多年經(jīng)驗(yàn)來(lái)看，掌政鎮(zhèn)還未出現(xiàn)一筆逾期未還的貸款。其中最重要的是依靠業(yè)務(wù)員的貸前審查。而農(nóng)村是熟人社會(huì)，經(jīng)過(guò)嚴(yán)格的信用評(píng)估后，如果還有人逾期不歸還貸款，則有可能面臨信譽(yù)掃地的危險(xiǎn)。

成都市作為全國(guó)城鄉(xiāng)統(tǒng)籌配套改革實(shí)驗(yàn)區(qū)，2008年正式啟動(dòng)農(nóng)村產(chǎn)權(quán)改革，并成立了全國(guó)首家農(nóng)村產(chǎn)權(quán)交易所。這意味著，一旦出現(xiàn)借款風(fēng)險(xiǎn)，抵押物變現(xiàn)不再是問(wèn)題。

但困難在于如何擴(kuò)大資金來(lái)源。從掌政鎮(zhèn)的經(jīng)驗(yàn)來(lái)看，其發(fā)展面臨的首要問(wèn)題是農(nóng)民強(qiáng)烈的資金需求和調(diào)劑中心有限的服務(wù)能力之間的矛盾。隨著調(diào)劑中心所服務(wù)的農(nóng)戶數(shù)量不斷增加，農(nóng)戶需求資金的規(guī)模也越來(lái)越大，而中心股東有限，能籌集到的資本金有限，支農(nóng)信貸資金不足。同時(shí)，掌政鎮(zhèn)周邊鄉(xiāng)鎮(zhèn)也積極要求調(diào)劑中心去開(kāi)辦業(yè)務(wù)，但它目前僅限于服務(wù)于掌政鎮(zhèn)轄區(qū)之內(nèi)。

調(diào)劑中心的身份也比較尷尬。中心自成立之日起，就一直被定位于“為農(nóng)村金融服務(wù)的民營(yíng)股份制企業(yè)”，被劃歸為“非銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)”這一類(lèi)別中，無(wú)法享受針對(duì)農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)的相關(guān)優(yōu)惠政策。更主要的是，目前中心的運(yùn)營(yíng)模式既不同于單純的農(nóng)村資金互助社，也不同于小額貸款公司，客觀上亟須身份的界定。

惠農(nóng)時(shí)貸也面臨著相似的問(wèn)題。P2P模式或能解決資金來(lái)源問(wèn)題，但P2P常常和非法融資聯(lián)系在一起。王海藍(lán)希望銀監(jiān)會(huì)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融進(jìn)一步進(jìn)行規(guī)范和引導(dǎo)。

在張永升看來(lái)，惠農(nóng)時(shí)貸若要進(jìn)一步發(fā)展，需要有更完備的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估體系，并且做風(fēng)險(xiǎn)撥備。其高級(jí)形式不僅僅是一家第三方金融服務(wù)公司，更應(yīng)發(fā)揮其對(duì)產(chǎn)業(yè)的引導(dǎo)作用。要體現(xiàn)其信息樞紐優(yōu)勢(shì)，整合產(chǎn)業(yè)鏈上下游，條件成熟后，引導(dǎo)成立農(nóng)民專(zhuān)業(yè)合作社，開(kāi)展資金互助。這種新型農(nóng)村合作金融組織，具有其他商業(yè)銀行所不具備的優(yōu)勢(shì)，其資金源于農(nóng)民，用于農(nóng)民。較少資金入股就可貸到較大數(shù)額的資金，使用費(fèi)也要低于正規(guī)金融機(jī)構(gòu)。無(wú)論從成本降低角度，還是風(fēng)險(xiǎn)防范角度，農(nóng)民專(zhuān)業(yè)合作社資金互助都體現(xiàn)出一定的優(yōu)越性。

4月20日發(fā)布的《國(guó)務(wù)院辦公廳關(guān)于金融服務(wù)“三農(nóng)”發(fā)展的若干意見(jiàn)》（國(guó)辦發(fā)〔2014〕17號(hào)）提出，要大力發(fā)展農(nóng)村普惠金融，鼓勵(lì)建立農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)投資基金、農(nóng)業(yè)私募股權(quán)投資基金和農(nóng)業(yè)科技創(chuàng)業(yè)投資基金。支持組建主要服務(wù)“三農(nóng)”的金融租賃公司。鼓勵(lì)組建政府出資為主、重點(diǎn)開(kāi)展涉農(nóng)擔(dān)保業(yè)務(wù)的縣域融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)或擔(dān)?；鸬取＃ň庉嬙汇鞜樞?span id="rprrwajqw8q" class="ifengLogo">