黃震：當(dāng)前互聯(lián)網(wǎng)金融有虛火

■ 人物簡(jiǎn)介

黃震 教授，法學(xué)博士，金融學(xué)博士后。中央財(cái)經(jīng)大學(xué)金融法研究所所長(zhǎng)，《互聯(lián)網(wǎng)金融》總編輯。曾任北京大學(xué)湖湘文化研究會(huì)會(huì)長(zhǎng)、中央財(cái)經(jīng)大學(xué)金融法中心主任、國(guó)防經(jīng)濟(jì)與管理研究院副院長(zhǎng)等職。現(xiàn)兼任中央國(guó)家機(jī)關(guān)政府采購(gòu)中心評(píng)審專家、國(guó)家教育咨詢委員會(huì)專家。從事金融法、互聯(lián)網(wǎng)金融、基金會(huì)、公益慈善和法律文化等研究。

去年互聯(lián)網(wǎng)金融被大家稱之為野蠻生長(zhǎng)，就像一頭牛到地里什么菜都吃?，F(xiàn)在來看，互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展已經(jīng)有些虛火，風(fēng)險(xiǎn)和隱患也在集聚。一些創(chuàng)新產(chǎn)品現(xiàn)在缺乏系統(tǒng)、有效的監(jiān)管。 ——黃震

暫停二維碼支付、暫停虛擬信用卡、下調(diào)網(wǎng)上轉(zhuǎn)賬額度……最近一段時(shí)間，有關(guān)互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的話題引發(fā)社會(huì)廣泛熱議。3月19日，央行密會(huì)部分企業(yè)和專家，商議如何更好地監(jiān)管互聯(lián)網(wǎng)金融。

央行為何頻繁出手？監(jiān)管背后是何意圖？在此次風(fēng)波中，監(jiān)管是否得當(dāng)？3月20日，新京報(bào)記者獨(dú)家專訪了參與此次座談的中央財(cái)經(jīng)大學(xué)金融法研究所所長(zhǎng)黃震。黃震表示，互聯(lián)網(wǎng)金融目前有點(diǎn)虛火，監(jiān)管層的主要目的在于希望互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新的腳步能更穩(wěn)一些，做好相關(guān)安全防范管理才能走得更遠(yuǎn)。他建議，在互聯(lián)網(wǎng)監(jiān)管中應(yīng)該軟法為先，更多些柔性監(jiān)管。

央行初衷是維護(hù)公平競(jìng)爭(zhēng)

新京報(bào)：四大行調(diào)低了快捷支付的轉(zhuǎn)賬限額，馬云說這是支付寶最艱難的時(shí)刻，你認(rèn)為四大行是否存在壟斷？

黃震：四大行與快捷支付是合作關(guān)系，其調(diào)整轉(zhuǎn)賬限額屬于合同內(nèi)容的變更。商業(yè)銀行和快捷支付經(jīng)營(yíng)者作為市場(chǎng)主體，在法律范圍內(nèi)根據(jù)市場(chǎng)變化調(diào)整經(jīng)營(yíng)策略和協(xié)議內(nèi)容，是雙方的市場(chǎng)行為。

調(diào)整的原因或許與四大行感覺到了來自以支付寶為代表的第三方支付快速發(fā)展的威脅，特別是余額寶引起的存款大搬家充分展示了互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的迅雷不及掩耳之勢(shì)，四大行或許是希望能夠調(diào)整快捷支付的合作條款來應(yīng)對(duì)變化。

新京報(bào)：此前央行暫停虛擬信用卡、二維碼支付、調(diào)低轉(zhuǎn)賬額度一系列舉措，你認(rèn)為主要原因是什么？是不是有保護(hù)銀聯(lián)的想法？

黃震：社會(huì)輿論一片嘩然，爭(zhēng)議很大。但要求報(bào)備是正常的監(jiān)管動(dòng)作。通過參加央行座談，我進(jìn)一步理解了央行的做法是職權(quán)范圍內(nèi)的善意之舉。

央行暫停虛擬信用卡的初衷主要是為了維護(hù)市場(chǎng)的公平競(jìng)爭(zhēng)。如今線下實(shí)體信用卡監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)相對(duì)嚴(yán)格，如果虛擬信用卡適用條件寬松，借助互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)積累的數(shù)億支付用戶，發(fā)行虛擬信用卡的銀行就會(huì)獲得不公平的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，引起競(jìng)爭(zhēng)格局突變和相關(guān)利益調(diào)整。從公開報(bào)道來看，二維碼支付安全性屏障也不夠。

央行不是為了所謂銀聯(lián)、銀行的利益而出臺(tái)、醞釀新政策。作為一個(gè)國(guó)家的中央銀行，央行更多考慮的是維護(hù)金融市場(chǎng)秩序及防范金融風(fēng)險(xiǎn)、保護(hù)消費(fèi)者權(quán)益。在美國(guó)，如果有金融機(jī)構(gòu)擅自突破已有監(jiān)管規(guī)則，不僅相關(guān)行為會(huì)被叫停，而且可能還會(huì)受到重罰。

新京報(bào)：多數(shù)人覺得央行最近的舉措有違之前“支持鼓勵(lì)互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新”的表態(tài)，大家覺得互聯(lián)網(wǎng)金融要“變天”了。

黃震：這些新政策也不代表央行對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的態(tài)度發(fā)生了變化。應(yīng)當(dāng)說，央行鼓勵(lì)互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展創(chuàng)新的理念、方向、政策沒有改變，互聯(lián)網(wǎng)金融是包容性金融的重要組成部分，有旺盛的市場(chǎng)需求，應(yīng)當(dāng)給予支持。

互聯(lián)網(wǎng)金融大勢(shì)已經(jīng)確立，不管政策有什么微調(diào)，都不會(huì)改變互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的大趨勢(shì)。

基礎(chǔ)設(shè)施安全存在隱患

新京報(bào)：央行密集監(jiān)管之下，互聯(lián)網(wǎng)金融會(huì)不會(huì)發(fā)展緩慢甚至停滯不前？

黃震：去年互聯(lián)網(wǎng)金融被大家稱之為野蠻生長(zhǎng)，就像一頭牛到地里什么菜都吃，所以有些粗放。現(xiàn)在來看，互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展已經(jīng)有些虛火，風(fēng)險(xiǎn)和隱患也在集聚。

新京報(bào)：你說的虛火是指什么？互聯(lián)網(wǎng)金融存在哪些問題？

黃震：首先，基礎(chǔ)設(shè)施安全存在一些隱患問題。比如有的賬戶密碼可以輕易獲取，有的網(wǎng)站很容易被黑客攻入，個(gè)人資料容易被泄露等等。互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展基礎(chǔ)設(shè)施的安全是前提，如果風(fēng)險(xiǎn)管理和安全認(rèn)證都沒有做好，發(fā)展越快越大危險(xiǎn)就越大。阿里、騰訊是現(xiàn)在具有系統(tǒng)重要性的準(zhǔn)金融機(jī)構(gòu)，應(yīng)做好風(fēng)險(xiǎn)防范的工作。

其次，一些創(chuàng)新產(chǎn)品現(xiàn)在缺乏系統(tǒng)、有效的監(jiān)管。比如這次虛擬信用卡事件所涉及的有關(guān)企業(yè)和金融機(jī)構(gòu)都是納入監(jiān)管的，但他們的業(yè)務(wù)沒有按照程序進(jìn)行報(bào)備，沒有遵守現(xiàn)有的業(yè)務(wù)規(guī)則。

第三，我們的金融消費(fèi)者保護(hù)現(xiàn)在還有不到位的地方，一些互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品銷售過程中風(fēng)險(xiǎn)提示不足，信息披露不充分，甚至還有誤導(dǎo)消費(fèi)者的行為。

新生事物要允許犯錯(cuò)糾錯(cuò)

新京報(bào)：很多銀行人士反映互聯(lián)網(wǎng)金融片面強(qiáng)調(diào)高收益、弱化風(fēng)險(xiǎn)提示的做法不合規(guī)，也是一大風(fēng)險(xiǎn)，你是否贊同？

黃震：前一陣子確實(shí)存在這樣的情況，一些沒有法律規(guī)范的互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品，甚至出現(xiàn)100%的擔(dān)保、沒有風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)的宣傳，現(xiàn)在好很多。對(duì)于互聯(lián)網(wǎng)金融這個(gè)新生事物允許犯錯(cuò)、允許糾錯(cuò)。應(yīng)該鼓勵(lì)推動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)金融朝普惠方向發(fā)展，讓三農(nóng)、小微企業(yè)等實(shí)體經(jīng)濟(jì)得到實(shí)惠才是真正的目標(biāo)。

互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展一不能傷害消費(fèi)者，二不能產(chǎn)生巨大的安全問題，三對(duì)于系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)該有個(gè)預(yù)判。各方應(yīng)該平心靜氣進(jìn)行溝通協(xié)調(diào)，而不應(yīng)該糾結(jié)于口水戰(zhàn)。加強(qiáng)溝通協(xié)調(diào)才是解決之道。

安全與創(chuàng)新關(guān)鍵看消費(fèi)者利益

新京報(bào)：最近的系列輿論風(fēng)波也提出一個(gè)問題，金融創(chuàng)新和安全之間如何平衡？

黃震：很簡(jiǎn)單，核心問題就是消費(fèi)者權(quán)益是不是得到保障，消費(fèi)者的財(cái)產(chǎn)、信息安全是不是得到有效保障。

互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)要以消費(fèi)者的需求滿足為中心開發(fā)出更多的產(chǎn)品，才能達(dá)到創(chuàng)新的意義，必須保障消費(fèi)者的權(quán)益不受損害，才能實(shí)現(xiàn)普惠金融的目的。同時(shí)，應(yīng)認(rèn)真評(píng)估創(chuàng)新中的風(fēng)險(xiǎn)，并且對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)和安全隱患進(jìn)行認(rèn)真研究，做好監(jiān)管部門所要求的備案工作和安全防控工作。在產(chǎn)品的營(yíng)銷過程中，對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)提示要進(jìn)行充分說明，最重要的是，互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)要與監(jiān)管部門進(jìn)行溝通，讓監(jiān)管部門真正理解他們的創(chuàng)新、意義、操作流程和風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)所在，找到合理的監(jiān)管方式。

新京報(bào)：從監(jiān)管的角度看，造成這么大的輿論風(fēng)波，是否也有值得反思的地方。你建議監(jiān)管層應(yīng)該如何監(jiān)管？

黃震：我向央行提出的建議是：軟法治理為先，更多些柔性監(jiān)管。

當(dāng)前中國(guó)社會(huì)發(fā)展的一個(gè)大問題，就是在第一部門和第二部門之外，缺乏第三部門的充分發(fā)育。第一部門是政府組織，第二部門是市場(chǎng)組織，也就是企業(yè)組織。缺乏中間協(xié)調(diào)機(jī)制，政府和企業(yè)容易形成直接對(duì)立。

我們應(yīng)該培育更多的社會(huì)組織、中間層，政府有什么想法措施，先通過社會(huì)組織、中間層來傳達(dá)。而企業(yè)可以先提升企業(yè)標(biāo)準(zhǔn)、進(jìn)一步上升為行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)，通過行業(yè)自律逐漸取得大家的共識(shí)。軟法治理也是一種社會(huì)自治過程，一個(gè)形成各方更大公約數(shù)的過程，從企業(yè)標(biāo)準(zhǔn)規(guī)范到行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)規(guī)范，到形成行業(yè)公約等這些我們可以稱之為軟法，在這個(gè)基礎(chǔ)上大家都認(rèn)可轉(zhuǎn)化成為行政立法或者國(guó)家立法。

因此，我建議盡快成立互聯(lián)網(wǎng)金融協(xié)會(huì)和培育更多行業(yè)自律組織。在互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展中間需要柔性緩沖帶，軟法為先，設(shè)計(jì)一些柔性監(jiān)管的舉措。

B08-B09版采寫