禹國剛口述：深交所如何誕生，我這輩子做了三件事

原標(biāo)題：禹國剛口述：深圳證券交易所如何誕生，我這輩子做了三件事

1990年7月，深圳證券交易中心交易員培訓(xùn)留影。 深交所供圖

禹國剛：1944年出生于陜西安康，畢業(yè)于西安外國語學(xué)院日語專業(yè)，改革開放后，他是新中國歷史上第一批外派日本學(xué)習(xí)金融證券的留學(xué)生。他是深交所籌建者之一，曾擔(dān)任深圳證券交易所副總經(jīng)理、法定代表人。

12月18日，在慶祝改革開放40周年大會上，禹國剛榮獲改革先鋒稱號，獲頒改革先鋒獎?wù)?。作為資本市場發(fā)展的實(shí)踐者，禹國剛參與并見證了我國資本市場從無到有、從小到大、從區(qū)域到全國的發(fā)展歷程。

去日本學(xué)證券知識

1983年我因?yàn)橐粋€(gè)偶然的機(jī)會到日本學(xué)習(xí)證券和證券交易。當(dāng)時(shí)有一個(gè)中日友好人士岡崎嘉平。1978年改革開放后，他提出他出錢選兩個(gè)人到日本學(xué)習(xí)證券和證券交易。

在1982年底，共青團(tuán)中央和當(dāng)時(shí)的北京對外貿(mào)易學(xué)院組成聯(lián)合招考小組，在全國范圍內(nèi)招兩個(gè)人去日本學(xué)習(xí)。當(dāng)時(shí)招考有三個(gè)條件，一是政治條件要符合；二是日語要好，因?yàn)榈谝惶斓綎|京，第二天就要用日語聽課，沒有時(shí)間進(jìn)修日語；三是要懂得金融證券的基本知識。當(dāng)時(shí)大學(xué)沒有這樣的課程，找不到懂證券的人，招考小組在京津滬三個(gè)直轄市都沒找到合適的人。

我是深圳愛華電子公司黨委秘書兼日語翻譯。有一天，深圳市團(tuán)市委通知我到廣州去參加這個(gè)考試。日語筆試的時(shí)候，時(shí)間還沒過半，我就答完了卷子。考試結(jié)束的時(shí)候，監(jiān)考老師拍一下我的肩膀，說你跟我到二樓，我們考一下你日語口試，還有證券和證券交易基本知識。當(dāng)時(shí)的考試，除了日語口試，更重要的一關(guān)就是要懂得金融證券的基本知識。因?yàn)橹霸诰┙驕目荚?，日語專業(yè)能找到人，但是懂得金融證券知識的一個(gè)也找不著。

到了二樓以后，因?yàn)槲沂峭庹Z學(xué)院日語專業(yè)的，日語口試沒有問題。有關(guān)金融證券的基本知識，我也全答上了。他們感到很震驚，問我是從哪兒學(xué)的這些知識。我說我來自深圳經(jīng)濟(jì)特區(qū)，半年前我在深圳市委政策研究室借過一本這方面的書。我認(rèn)真研究過這本書，還做了讀書筆記，為了這個(gè)考試，我把筆記又翻了一遍。

他們聽完蹦出了一句話：老禹，你幫了我們大忙。然后就拍板定下我了。這樣我就被選送去日本學(xué)習(xí)。1983年我到日本，1984年底回來，客觀上為深交所籌備儲備了人才。

參加深交所籌備

1984年我從日本回到深圳以后，去深圳市委組織部報(bào)到，當(dāng)時(shí)組織部副部長說，老禹，我們都知道你在那兒學(xué)得不錯(cuò)，但是我們現(xiàn)在還沒建立證券市場，所以你從哪兒來回哪兒去。這樣我就回了愛華電子公司。

有一天，當(dāng)時(shí)的深圳市委書記兼市長梁湘派他的秘書到我家，他說梁湘市長想跟你聊聊。第二天我見了梁湘市長。他說，我們要到日本發(fā)行日元債券，你要跟著我們干啊。我說你調(diào)我，我就出來。但是后來愛華不放人，并且愛華是隸屬電子工業(yè)部的。這樣我沒被調(diào)出來。

過了大約一周時(shí)間，當(dāng)時(shí)中國銀行深圳分行張鴻義行長也來找我。我說梁湘市長都把我調(diào)不出來，你有啥法子？他說，老禹，只要你愿意干本行，事在人為，我們想辦法啊。一番努力之后，我到了中國銀行深圳分行。張鴻義行長后來升任深圳市副市長。到1988年成立深圳市資本市場領(lǐng)導(dǎo)小組的時(shí)候，張鴻義擔(dān)任組長，我就也到資本市場領(lǐng)導(dǎo)小組工作了。

深圳經(jīng)濟(jì)特區(qū)1980年8月成立以后，最重要的任務(wù)就是為中國特色社會主義道路進(jìn)行探索。

1988年5月，當(dāng)時(shí)的深圳市委書記兼市長李灝，率團(tuán)到英國、法國和意大利招商引資，在倫敦進(jìn)行的一次推介會上，參加會議的境外大基金、大證券公司老板跟李灝書記說，你不是要引進(jìn)外資嗎，我們這一個(gè)基金的老板手里就有幾億美元，在座這么多人，就有幾十億美元。但這些錢只能投資股票、債券。所以我們建議李書記回到深圳以后，建一個(gè)按國際慣例運(yùn)作的深圳證券交易所，給我們一個(gè)投資的機(jī)會。

于是李灝書記在回國途中，途經(jīng)香港，找到香港新鴻基公司。當(dāng)時(shí)新鴻基公司的老板叫馮永祥，李灝書記跟馮永祥說：馮先生，我請你當(dāng)深圳市政府顧問，你幫我做幾件事，一是協(xié)助深圳市政府制定深圳市金融證券發(fā)展的總體規(guī)劃，二是請你派人到深圳幫助我培訓(xùn)資本市場的人才，三是當(dāng)我啟動籌建深交所的時(shí)候，相關(guān)的一些資料，不管英文的、中文的，你都給我們提供。

新鴻基第二個(gè)月就派了專家到了深圳。從6月到9月，共辦了四期深圳市資本市場培訓(xùn)班，總共培訓(xùn)了200多位金融證券方面的人才。到了1988年11月，成立了深圳市政府的資本市場領(lǐng)導(dǎo)小組，擔(dān)任組長的是分管金融證券的副市長張鴻義，我是他屬下的專家小組的組長。成立深圳資本市場領(lǐng)導(dǎo)小組，最重要的任務(wù)就是著手創(chuàng)建深交所。

深交所藍(lán)皮書出爐

在專家小組，我們做的第一件事就是翻譯了200多萬字的境外資料，當(dāng)時(shí)我們請了新鴻基公司當(dāng)顧問，他們把香港的一整套資料給了我們，比如說香港證券交易條例、投資者保護(hù)條例、會計(jì)制度等，全是英文的。然后我們資本市場專家小組八九個(gè)人，還有武漢大學(xué)四五個(gè)研究生，一起來翻譯這些英文資料。有什么問題時(shí)，直接請教新鴻基公司。

從1988年11月到1989年4月，我們翻譯、借鑒境外的法律法規(guī)，共計(jì)200余萬字。1989年5月至9月，由資本市場領(lǐng)導(dǎo)小組組織各方專家進(jìn)行十多次論證定稿，形成了一本《藍(lán)皮書》，全稱叫《深圳證券交易所籌建資料匯編》。這本《藍(lán)皮書》就是打造深交所的藍(lán)圖，后來也為上海證券交易所的創(chuàng)建提供了借鑒。

1989年9月8日，我和周道志執(zhí)筆寫了關(guān)于成立深圳證券交易所的請示，市政府在1989年11月15日下達(dá)了關(guān)于同意成立深圳證券交易所的批復(fù)。這里有個(gè)小插曲，當(dāng)時(shí)市政府財(cái)經(jīng)處的同志不懂證券，不知道怎么起草這個(gè)批復(fù)，張鴻義市長就打電話讓我來寫這個(gè)批復(fù)。所以說，創(chuàng)建深交所的請示和同意成立深交所的批復(fù)，都是我協(xié)助起草的。

深交所最初籌備的時(shí)候沒有錢，專家小組請那些研究生幫我們翻譯資料，不能不給人家錢，人家到深圳起碼要吃、要住。于是那個(gè)時(shí)候我從中國銀行深圳分行借了一整套房子，又借了一些桌椅、板凳、被褥等等東西，那一套房既是宿舍，也是飯?zhí)?，同時(shí)還是辦公室，我們就在那兒開會、寫文件。我們還得到了深圳市投資管理公司20萬元無息貸款，作為專家小組開辦費(fèi)用。

1989年底，我把原深圳發(fā)展銀行第一副行長王健請出來成為搭檔。1990年1月1日開始，我們把深圳的國貿(mào)三樓作為深交所籌備組辦公室。這個(gè)辦公室實(shí)際上是幾間倉庫，我們做了簡單的裝修后就開始辦公。所以聯(lián)辦當(dāng)時(shí)來幫忙的時(shí)候，條件非常艱苦。當(dāng)時(shí)國貿(mào)三樓的辦公室，只有幾間房子，不夠用，也沒幾張辦公桌。當(dāng)時(shí)聯(lián)辦的高西慶來幫助我們修改深交所的一些業(yè)務(wù)規(guī)則、章程，就是在一個(gè)小小的茶幾上，我們兩個(gè)人蹲在那兒，他拿一支筆，我拿一支筆，就那么改。這就是我們的創(chuàng)業(yè)。

聯(lián)辦幫我們做了很多事情。我們的藍(lán)皮書也是集思廣益，除了聯(lián)辦幫我們修改完善外，深圳市資本市場領(lǐng)導(dǎo)小組討論過十多次，各方面的專家都參與，也請香港聯(lián)交所的人過來?？梢哉f，我們這一套東西比較完善。深圳本身就是個(gè)試驗(yàn)場，我們試驗(yàn)成功的東西，就輻射到全國，為全國服務(wù)，這是我們的胸懷，也是我們的任務(wù)。 深交所籌備曾三易其名

1989年深圳市政府的市長熱線電話接到一個(gè)股民投訴，他說聽說你們要搞一個(gè)資本主義市場？市長一聽又好笑又覺得需要解釋清楚，就把我叫到市政府去，我就寫了一篇文章通俗易懂地解釋了什么叫資本市場，以消除他們的誤解。我說資本市場簡單地說是一個(gè)長期資金市場，這個(gè)長期資金市場資本主義國家需要，我們國家也需要，資本市場包括股票、債券，還有其他的有價(jià)證券，再加上銀行一年期以上的長期信貸，這些工具組成的資金融資市場就叫資本市場，資本市場不同于資本主義市場。

李灝書記聽了說，那干脆叫證券市場，免得他們給你叫資本主義市場，于是把資本市場領(lǐng)導(dǎo)小組改為證券市場領(lǐng)導(dǎo)小組。

關(guān)于股份制，關(guān)于證券市場，當(dāng)時(shí)因?yàn)樾召Y姓社的問題，從中央到地方，爭論非常激烈。到了1992年1月18日，鄧小平第二次來深圳，他講了一段話，“證券、股市，這些東西好不好，是不是資本主義獨(dú)有的東西，有沒有危險(xiǎn)，社會主義能不能用，允許看，但要堅(jiān)決的試，看對了，搞一兩年對了，放開；錯(cuò)了，糾正，關(guān)了就是了”。如果不是鄧小平講的這段話，可能到今天我們都還在爭論股份制、證券交易所到底姓資還是姓社。

1990年5月，我們準(zhǔn)備工作就緒了，就去北京跟中國人民銀行總行匯報(bào)。時(shí)任央行監(jiān)管司的司長說：老禹，深圳證券交易所這個(gè)名字沒人敢批的，我給你改個(gè)名字，叫深圳證券市場。我說：司長啊，賣菜叫菜市場，賣肉叫肉市場，我掛個(gè)牌子叫深圳證券市場，人家外國人看不懂?；貋硪院?，我跟王健說換個(gè)名字吧，叫“深圳證券交易中心”（不是幾年后出現(xiàn)的那幾個(gè)省區(qū)辦的證券交易中心），改了沒幾天?？吹綀?bào)紙上發(fā)新聞，上海證券交易所年底開業(yè)。我又跟王健說，他都見報(bào)紙了，我們到現(xiàn)在還不敢恢復(fù)我們原名字，不行。所以深交所1990年12月1日開始集中交易的時(shí)候，我們就用了深圳證券交易所這個(gè)名字。

李灝書記拍板

深交所出生

1990年5月，深交所一切都準(zhǔn)備好了，原來選到8月開業(yè)，臨近要開的前兩天，傳來風(fēng)聲“不能開”。第二次要開的前兩天又刮來風(fēng)，“不準(zhǔn)開！”但這個(gè)時(shí)候我們從報(bào)紙上看到上海證券交易所年底要開。所以1990年6月，我們給李灝書記當(dāng)面匯報(bào)這件事，李灝書記說，我以為你們沒準(zhǔn)備好呢，弄了半天是這回事，你回去，這事我后面會處理。

到了1990年11月22日，李灝書記帶著鄭良玉市長、張鴻義副市長到了深交所籌備組。李灝書記走進(jìn)會議室，還沒坐到沙發(fā)上，第一句話就說，今天我們是來拍板的。我說，今天你們拍板，明天我們就開業(yè)！李灝書記說，老禹，你不是跟我匯報(bào)，一切都準(zhǔn)備好了嗎？來來來，先給我們表演一下，看看再說。

我們早都準(zhǔn)備好了，拿出紅馬甲，先上板競價(jià)，拿油筆寫白板，緊接著進(jìn)行手勢買賣。在演播室，特別是模擬電腦成交畫面，你想想，28年前，誰見過？這時(shí)候贊同的人、反對的人都看得出神了。李灝書記就說，你們看，一切都準(zhǔn)備好了，干嘛不開呀？散會時(shí)，李灝書記說：“1990年12月1日，深交所開始集中交易，這件事我們今天在這里就最后拍板定了，今后不再開會研究！”

深圳當(dāng)時(shí)規(guī)范化操作只有一只股票，所以在1990年12月1日周六的上午，安達(dá)股票的成交標(biāo)志著深交所開始集中交易，標(biāo)志著新中國從這一天起就有了資本市場。當(dāng)時(shí)開始集中交易敲響的一口鐘，是我請人從香港買回來的。在中國歷史上，鐘在商朝就出現(xiàn)了，古代大的廟宇，大的官方場合，用的都是鐘。

第一天交易大廳里面有12家證券營業(yè)部代表。1990年的5月，我們從北京回來沒有拿到批文，動也不是，不動也不是。于是我和王健商量，我們先給各個(gè)證券部發(fā)通知，讓他們在7月初把他們要穿紅馬甲的人的名字報(bào)給深交所，我們代他們統(tǒng)一制作紅馬甲。7月26日深圳證券交易中心培訓(xùn)班結(jié)業(yè)，這又是一個(gè)歷史見證，當(dāng)時(shí)深交所的名字還叫深圳證券交易中心。紅馬甲培訓(xùn)了一個(gè)月，當(dāng)時(shí)紅馬甲畢業(yè)考試的題目，是我最后定版的。

這輩子做了三件事
我這一輩子做了三件事，第一件事就是和王健還有其他同志一起把深交所建立起來，第二件事就是我主持工作期間實(shí)現(xiàn)了深交所的“四化”，即交易電腦化、交收無紙化、通信衛(wèi)星化、運(yùn)作無大堂化。

交易電腦化和運(yùn)作無大堂化是學(xué)習(xí)納斯達(dá)克，交收無紙化是學(xué)新加坡的，通信衛(wèi)星化是我們自己最先發(fā)明的。深交所是第一個(gè)同步實(shí)現(xiàn)“四化”的證券交易所。今天只要你開了證券戶、資金戶，走到全球任何地方，都可以買賣深市的股票。國外還沒有證券市場能做到這個(gè)程度。

這兩件事是我一生中引以為自豪和感到高興的事。當(dāng)然這也是大家的功勞，我只是做了我應(yīng)做的事，我盡了我該盡的力。證券很大，我們很小。

第三件事就是我最近在做的，深圳證券山公園（編者注：位于深圳市龍崗區(qū)五聯(lián)社區(qū)，是一座金融證券文化主題公園）。深圳是中國資本市場的發(fā)源地，證券山公園是中國改革開放的“國家記憶”。幾十年后，人們的記憶淡薄了，有些人忘了，記不起多少事了，但只要在這個(gè)公園走一走就會明白，中國的改革開放是從深圳起步的，中國的經(jīng)濟(jì)增長也是從這里開始的。

借大灣區(qū)大有作為

對未來深交所的發(fā)展，我有兩句話，第一句是深交所從一開始就規(guī)范與發(fā)展并重，這個(gè)原則堅(jiān)持到底就是勝利。第二句話，以習(xí)近平新時(shí)代中國特色社會主義思想為指導(dǎo)，不斷增強(qiáng)“四個(gè)意識”、堅(jiān)定“四個(gè)自信”，堅(jiān)決做到“兩個(gè)維護(hù)”，大力弘揚(yáng)老一輩資本市場建設(shè)者們開拓創(chuàng)新、敢為人先的改革精神和愛崗敬業(yè)、無私奉獻(xiàn)的時(shí)代精神，不忘初心、牢記使命、改革開放、繼續(xù)前進(jìn)，努力建設(shè)富有國際競爭力的中國特色資本市場，為實(shí)現(xiàn)中華民族偉大復(fù)興的中國夢做出更大的貢獻(xiàn)。

我個(gè)人有幾點(diǎn)想法。第一，注冊制要盡快上。第二，應(yīng)該盡快修訂《證券法》，因?yàn)橛行┓蓷l文與今天的發(fā)展已經(jīng)不適應(yīng)了。比如說內(nèi)幕交易，原來的《證券法》里面處罰太輕。通過重罰加上其他配套措施，從根本上杜絕內(nèi)幕交易，這是很重要的一件事。第三，深交所負(fù)有歷史使命，特別是修訂創(chuàng)業(yè)板規(guī)則，為粵港澳大灣區(qū)發(fā)展做好資金支撐服務(wù)。

在粵港澳大灣區(qū)建設(shè)中，深圳南依香港，北臨廣州，地理位置很優(yōu)越，還有眾多高科技企業(yè)，是一個(gè)創(chuàng)新活力很強(qiáng)的城市，這是深圳的一大優(yōu)勢。深交所應(yīng)該更好地利用大灣區(qū)的發(fā)展機(jī)遇，進(jìn)一步做大做強(qiáng)。1993年我主持工作期間，給深交所制定了一個(gè)發(fā)展規(guī)劃，就是要把深交所建成一個(gè)輻射面比較廣的、現(xiàn)代化程度比較高的、亞太地區(qū)一流的證券交易所，現(xiàn)在可以說基本上實(shí)現(xiàn)了。我希望未來的深交所不僅是亞太地區(qū)一流的證券交易所，而且在全球，都有它的份量和地位，是國際一流的證券交易所，為中華民族的偉大復(fù)興，做出了新的更大的貢獻(xiàn)。

（原文標(biāo)題為《禹國剛口述歷史：深交所從一開始就堅(jiān)持規(guī)范與發(fā)展并重》）