凌濤：利率市場化已經(jīng)進入最后尾聲階段

鳳凰財經(jīng)訊 “2015陸家嘴論壇”于6月26日至27日在上海舉行，在“新常態(tài)下的金融改革與擴大開放”的主題下，來自政府、金融管理部門、金融市場、金融機構(gòu)、高校研究機構(gòu)的130名嘉賓，將圍繞資本項目開放、人民幣國際化、金融法治、人才等多個議題深入討論。 

上海華瑞銀行董事長凌濤在浦江夜話一：金融支持中小企業(yè)發(fā)展和促進大眾創(chuàng)業(yè)分論壇上表示，近期陸續(xù)出臺的政策，可以說都是我們過去一直在期盼的政策，如今在加速落地。利率市場化已經(jīng)進入了最后尾聲階段，不僅僅是存款上限放大到50%，甚至是從機構(gòu)間放大到個人間。

以下是發(fā)言實錄：

凌濤：各位晚上好！我盡量簡短一些。民營銀行大家都很關(guān)注，民營銀行發(fā)展的指導(dǎo)意見，國辦在四天前通過了，今天下午銀監(jiān)會尚福林主席在國信辦在北京舉行的新聞吹風會上，已經(jīng)把國務(wù)院最新推出的《關(guān)于促進民營銀行發(fā)展的指導(dǎo)意見》公布了。所以，今天下午2點以后在網(wǎng)上就可以查出來了。我想從這個角度跟大家簡單分享一下我的觀點。

為什么民營銀行一定要承擔為小微、大眾或者為我們常說的“大眾創(chuàng)業(yè)、萬眾創(chuàng)新”服務(wù)的使命？一是，小微、大眾基本上都是民營，民營銀行就是來自民間，所以對小微、大眾的需求尤其是金融需求，有切身的感受，更為了解，有能力提供更好的金融服務(wù)。二是，和現(xiàn)有的銀行相比，民營銀行還是有自身的特點，也有很多先天的不足。特點主要表現(xiàn)在這幾個方面，一個是效率比較高，和現(xiàn)有的銀行相比決策比較快。另外就是有內(nèi)在的創(chuàng)新動力——因為是市場化的，要自負盈虧。三是，做事情必須用心專注。大家知道金融市場現(xiàn)在已經(jīng)很龐大了，尤其是銀行業(yè)的金融市場不用心、不專注肯定不行。不要說金融業(yè)，銀行業(yè)到處都是一片紅海，要想在這中間發(fā)現(xiàn)你能夠?qū)Ｗ⒂眯淖銎鸬乃{海是很不容易的，你還要持續(xù)做下去。

今天下午發(fā)布的指導(dǎo)意見在基本原則當中特別強調(diào)對民營銀行的發(fā)展。一是要像對國有資本，對外資同樣公平。二是非常強調(diào)風險控制，要驗收底線。三是可以走逐漸創(chuàng)新的模式。民間資本，你可以進入現(xiàn)有銀行的存量，也可以進入增量。

民營銀行在發(fā)展當中一定要符合這次論壇的題目“新常態(tài)的金融改革與擴大開放”。我們提經(jīng)濟的新常態(tài)其實金融更加要講新常態(tài)。所謂經(jīng)濟的新常態(tài)就是“三七疊加”、“增速換檔”。其實金融增速換檔更快、也更需要結(jié)構(gòu)調(diào)整。社會融資結(jié)構(gòu)要相當大幅度地從間接融資向直接融資轉(zhuǎn)變，前期刺激政策的滯后在金融領(lǐng)域體現(xiàn)得更明顯。

在金融領(lǐng)域，近期陸續(xù)出臺的政策，可以說都是我們過去一直在期盼的政策，如今在加速落地。利率市場化已經(jīng)進入了最后尾聲階段，不僅僅是存款上限放大到50%，甚至是從機構(gòu)間放大到個人間。這就意味著你將去適應(yīng)、去探索、去發(fā)展一個主動負債的模式。

還有人民幣國際化大幅度的加速，資本項下的可兌換等等，都已經(jīng)取得了實質(zhì)性的突破。大家可以看到滬港通，不久將會看到的深港通。無論是現(xiàn)有的銀行還是新生的銀行必須要走新的模式，原有的模式難以為繼了。這是今天上午周主席的原話，也是做銀行最近一年來，尤其是今年來我非常感同身受的體會。作為一家新生的民營銀行你要探索自己的差異化之路。

剛才朱教授講了，我們現(xiàn)在已經(jīng)有互聯(lián)網(wǎng)銀行，這是過去沒有的。這個模式服務(wù)的是什么？是過去大中型銀行，由于成本太高也好，由于風險太高也好，種種原因沒有服務(wù)得更好，出現(xiàn)了融資難、融資貴、融資慢的長尾客戶，估計有20%的比例。 

過去在固定利差情況下都是服務(wù)了能貢獻80%的利潤20%的客戶。現(xiàn)在，無論你是現(xiàn)有的還是新生的，都必須面對這個轉(zhuǎn)變。民營銀行恰好出生在這個時候，再加上互聯(lián)網(wǎng)+等等，發(fā)展中的變化給銀行的壓力是必須要承認的。那么是不是就一定要在線上做跨界，做顛覆，才能有出路呢？如果按這樣的想法，我想今天下午發(fā)展意見也不會出臺。為什么還要鼓勵，還要支持那么多的民間資本，希望他們進一步進入到這個領(lǐng)域來？我覺得還是要做差異化的定位，做特色化的經(jīng)營。 我們一直在這方面進行探索，我們提出的三個服務(wù)重點就是服務(wù)小微大眾、服務(wù)科技創(chuàng)新、服務(wù)自貿(mào)改革。其實科技創(chuàng)新和自貿(mào)改革，從我們現(xiàn)在做的多筆業(yè)務(wù)來看也都是小微大眾。我們在積極的探索比如說組合利率定價，比如說投貸聯(lián)動，比如說科創(chuàng)的投貸融資等等。

這些都是在監(jiān)管當局的支持下努力進行的探索，我們已經(jīng)成功做了若干筆業(yè)務(wù)了，以后也一直會積極地利用互聯(lián)網(wǎng)的手段，比如說從去年開始我們自主開發(fā)自己的系統(tǒng)，用小核心、大外圍的思路，把業(yè)務(wù)系統(tǒng)逐漸掛上去。按照監(jiān)管的標準，從一開發(fā)，這個系統(tǒng)就全面支持利率市場化，全面支持業(yè)務(wù)國際化，全面支持以客戶為中心。我們的數(shù)據(jù)中心直接符合五級響應(yīng)，這是“工農(nóng)中建”要求的標準，對城商行的要求只是四級標準。我想在這里，無論已經(jīng)出生的民營銀行還是陸續(xù)新生的銀行非常重要的一點就是，除了要探索自己的特色化生存和發(fā)展之外，還要努力控制好自己的風險，要穩(wěn)定、要可持續(xù)。因為辦銀行和辦一家企業(yè)可以說有非常大的不同，風險的防控是永遠要放在第一位的。 

我注意到今天下午發(fā)布的意見里，還特地提到了著力讓民營銀行發(fā)展存貸匯業(yè)務(wù)，如果經(jīng)營失敗可以平穩(wěn)退出。我們當然不希望民營銀行今后會有更多的失敗，但你也不能指望在探索里不會出現(xiàn)風險，不過這個風險是不會有剛性兌付的，一定要市場化地承擔。所以，在這樣的格局下，在這樣的探索中，我覺得民間資本承擔的使命和壓力都是很大的，我們愿意在這里努力發(fā)揮作用，更好地體現(xiàn)出為小微大眾的服務(wù)宗旨。謝謝！