證監(jiān)會(huì)主席肖鋼：重啟IPO為注冊(cè)制改革做準(zhǔn)備

證監(jiān)會(huì)7月1日公布《中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)年報(bào)（2013年）》。證監(jiān)會(huì)主席肖鋼在年報(bào)致辭中表示，重啟新股發(fā)行是市場(chǎng)廣為關(guān)注的一件大事。2013年6月，證監(jiān)會(huì)發(fā)布了《中國(guó)證監(jiān)會(huì)關(guān)于進(jìn)一步推進(jìn)新股發(fā)行體制改革的意見（征求意見稿）》，但恰逢資金市場(chǎng)“錢荒”襲來，資本市場(chǎng)出現(xiàn)大幅波動(dòng)，上證綜指一度跌至1800多點(diǎn)，重啟工作不得不推延。隨后，股市企穩(wěn)回升，市場(chǎng)總體向好。11月，證監(jiān)會(huì)發(fā)布了《關(guān)于進(jìn)一步推進(jìn)新股發(fā)行體制改革的意見》，在暫停13個(gè)月后，重新啟動(dòng)了新股發(fā)行上市工作，恢復(fù)了資本市場(chǎng)基礎(chǔ)功能，保持了市場(chǎng)平穩(wěn)運(yùn)行，并為建立健全以信息披露為中心的新股發(fā)行體制，推進(jìn)股票發(fā)行注冊(cè)制改革做了準(zhǔn)備和鋪墊。

他表示，2013年是中國(guó)資本市場(chǎng)發(fā)展歷程中具有重要意義的一年。新一屆中央政府成立后，明確提出了證監(jiān)會(huì)的職責(zé)定位，要求證監(jiān)會(huì)切實(shí)履行好維護(hù)公開、公平、公正的市場(chǎng)秩序，維護(hù)投資者特別是中小投資者的合法權(quán)益，促進(jìn)資本市場(chǎng)健康發(fā)展的職責(zé)。一年來，證監(jiān)會(huì)立足“兩維護(hù)，一促進(jìn)”，服務(wù)經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展大局，積極穩(wěn)妥推進(jìn)資本市場(chǎng)改革發(fā)展，切實(shí)強(qiáng)化和改進(jìn)市場(chǎng)監(jiān)管，各項(xiàng)工作取得了積極成效。

肖鋼說，以2013年6月國(guó)務(wù)院決定將中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)試點(diǎn)范圍擴(kuò)大至全國(guó)為標(biāo)志，我國(guó)多層次股權(quán)市場(chǎng)建設(shè)工作取得實(shí)質(zhì)性進(jìn)展。12月，國(guó)務(wù)院又專門發(fā)布《關(guān)于全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)有關(guān)問題的決定》，明確了“新三板”定位于服務(wù)創(chuàng)新型、創(chuàng)業(yè)型、成長(zhǎng)型中小微企業(yè)，為其提供股份公開轉(zhuǎn)讓、股權(quán)融資、債券融資、并購(gòu)重組等服務(wù)。

同時(shí)，國(guó)務(wù)院發(fā)布《關(guān)于開展優(yōu)先股試點(diǎn)的指導(dǎo)意見》，在普通股之外，首次在我國(guó)引入優(yōu)先股這個(gè)新的股權(quán)類別，這一舉措有利于深化企業(yè)股份制改革，為發(fā)行人提供靈活的直接融資工具，進(jìn)一步豐富證券品種，為投資者提供多元化的投資產(chǎn)品。

2013年也是中國(guó)期貨市場(chǎng)建設(shè)的“豐收年”。在1995年“3·27”國(guó)債期貨事件18年后，2013年9月，在中國(guó)金融期貨交易所恢復(fù)上市國(guó)債期貨，這是繼股指期貨之后金融衍生品市場(chǎng)創(chuàng)新發(fā)展的又一重要突破，為管理利率波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)提供了基礎(chǔ)性工具，也將有力促進(jìn)我國(guó)利率市場(chǎng)化改革。這一年，動(dòng)力煤、鐵礦石等4個(gè)戰(zhàn)略性資源品種，以及雞蛋、膠合板等4個(gè)宜農(nóng)品種成功上市，進(jìn)一步豐富了大宗商品期貨品種體系。截至2013年底，我國(guó)有40個(gè)期貨品種，交易量連續(xù)居世界前列。

肖鋼表示，面對(duì)市場(chǎng)違法手段愈發(fā)隱蔽、執(zhí)法資源相對(duì)緊張等多方挑戰(zhàn)，我們從中國(guó)實(shí)際出發(fā)，積極運(yùn)用法治思維，制定了《中國(guó)證監(jiān)會(huì)關(guān)于進(jìn)一步加強(qiáng)稽查執(zhí)法工作的意見》，把監(jiān)管重點(diǎn)轉(zhuǎn)移到稽查執(zhí)法上，同時(shí)探索出一條建立健全“主動(dòng)型”立法保障機(jī)制、“高效型”行政執(zhí)法機(jī)制、“制約型”查審分離機(jī)制和“緊密型”政府部門協(xié)同機(jī)制的監(jiān)管執(zhí)法新路子。我們以零容忍的態(tài)度和堅(jiān)決有力的措施，讓破壞市場(chǎng)秩序的害群之馬付出了應(yīng)有代價(jià)。萬福生科、新大地、天能科技等欺詐發(fā)行案，光大證券內(nèi)幕信息案等社會(huì)反映強(qiáng)烈的重大典型案件得到應(yīng)有查處，市場(chǎng)違法違規(guī)活動(dòng)得到有力震懾，市場(chǎng)秩序得到切實(shí)維護(hù)。

他指出，眾所周知，中國(guó)擁有全球數(shù)量最多、最活躍的個(gè)人投資者群體，股票、債券、期貨投資者9000萬人，公募基金投資者6000多萬人，其中99%以上是投資金額少于50萬元的中小投資者。基于保護(hù)中小投資者就是保護(hù)資本市場(chǎng)、就是保護(hù)全體投資者的理念，2013年，我們建立金融期貨投資者適當(dāng)性制度，引導(dǎo)上市公司完善現(xiàn)金分紅制度，拓寬投資者服務(wù)渠道，健全多元化糾紛解決機(jī)制。在萬福生科欺詐發(fā)行案中，創(chuàng)造性地建立了違法責(zé)任主體先行賠償投資者的案例，得到了市場(chǎng)各方的充分肯定。2013年底，國(guó)務(wù)院辦公廳出臺(tái)了《關(guān)于進(jìn)一步加強(qiáng)資本市場(chǎng)中小投資者合法權(quán)益保護(hù)工作的意見》，緊緊圍繞中小投資者收益回報(bào)權(quán)、知情權(quán)、參與監(jiān)督權(quán)和求償權(quán)等基本權(quán)利，構(gòu)建了符合中國(guó)實(shí)際的投資者保護(hù)政策體系，成為中國(guó)資本市場(chǎng)發(fā)展的一個(gè)重要里程碑。

肖鋼說，2013年，我們堅(jiān)持以開放促改革，穩(wěn)步推動(dòng)資本市場(chǎng)雙向開放。進(jìn)一步增加合格境外機(jī)構(gòu)投資者（QFII）總額度至1500億美元，人民幣合格境外機(jī)構(gòu)投資者（RQFII）總額度至4000億元人民幣，并將RQ-FII試點(diǎn)擴(kuò)大至中國(guó)臺(tái)灣地區(qū)、新加坡、倫敦等地。積極推進(jìn)境內(nèi)企業(yè)到境外上市許可制度改革，為境內(nèi)企業(yè)“走出去”提供便利。在中國(guó)（上海）自由貿(mào)易試驗(yàn)區(qū)成立國(guó)際能源交易中心，為上市國(guó)際化原油期貨開啟了序幕。

按照國(guó)務(wù)院關(guān)于簡(jiǎn)政放權(quán)，切實(shí)轉(zhuǎn)變政府職能的總體要求，2013年，我們不斷深化行政審批制度改革，下大力氣精簡(jiǎn)行政審批事項(xiàng)，形成了2013年至2015年行政審批事項(xiàng)精簡(jiǎn)方案，并及時(shí)公布行政審批事項(xiàng)調(diào)整情況；同時(shí)，不斷加強(qiáng)自身透明度建設(shè)，設(shè)立新聞辦公室和專職發(fā)言人，形成每周定期新聞發(fā)布會(huì)制度，開通了官方微博和微信，積極回應(yīng)社會(huì)關(guān)切。