山煤國際1分鐘狂漲13% 兩營業(yè)部疑操縱股價

2010年06月02日 04:12
來源：每日經(jīng)濟新聞

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每經(jīng)記者 宋元東 實習(xí)記者 李躍龍發(fā)自成都

在A股市場，經(jīng)常會有奇跡發(fā)生，但昨日(6月1日)發(fā)生在山煤國際(600546，SH)身上的一幕，把許多業(yè)內(nèi)人士都激怒了。

在昨日交易的最后一分鐘，山煤國際突然遭遇兩單總計超過3000萬元的資金在漲停板上掃貨。被“秒擊”之后，其股價瞬間由大跌3.3%沖至漲停板。

在接受《每日經(jīng)濟新聞》記者采訪時，多位業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，如此赤裸裸的操作行為，明顯具有操縱股市的嫌疑。如果事實成立，這很可能是《操縱證券市場和內(nèi)幕交易的立案追訴標(biāo)準(zhǔn)》明確之后，A股首起操縱證券市場的案例。

驚變

巨資殺入 瞬間大漲13%

尾盤最后1分鐘，12887手共超過3000萬元的資金，以漲停的價格突然涌入一只個股，該股從下跌3.3%被強力拉至漲停。這不是神話，也不是傳說，而是山煤國際昨日的真實表現(xiàn)。

山煤國際近日走勢并無異樣，整體來看比較契合大盤。該股從5月18日創(chuàng)下19.61元新低以后，走出了一波小的反彈行情，目前正處于平臺整理階段。最近幾日，該股的交易量也比較正常，換手率普遍維持在2%以下。一切看起來都沒什么異樣。

即便是在昨日的交易中，該股在前面大部分時間也無特別之處。它跟隨大盤小幅低開，上午走勢較為穩(wěn)定，午盤后又跟隨指數(shù)先跌后升，直到14時58分，股價為21元左右，下跌幅度為3.3%。

然后，“奇跡”在不經(jīng)意的時候發(fā)生了。14時59分，先是一筆3000手的買單，以23.89元的價格出現(xiàn)在山煤國際的成交明細(xì)上。隨后，在經(jīng)過一筆小量的正常賣單后，一筆更大的買單浮出水面，該單再次以23.89元的價格買入9887手。23.89元為該股昨日的漲停價，高出正常價格2.89元左右。最后該股報收于23.87元，上漲9.90%，振幅達14.92%。

與山煤國際形成鮮明對比的是該股所處的煤炭板塊，除山煤國際外，該板塊個股全軍覆沒，跌幅多在2%以上。這更使山煤國際的表現(xiàn)顯得十分詭異。

背后

上海兩營業(yè)部疑為推手

據(jù)《每日經(jīng)濟新聞》記者計算，山煤國際昨日以漲停價成交的總數(shù)為12887手，這兩筆大單的成交量占昨日該股總成交量的40.79%。這兩筆大單的成交金額達3079萬元，占昨日該股成交總額的44.12%。

由以上數(shù)據(jù)可以看出，該股超過40%的成交量和成交額是在最后一分鐘完成的，而這兩次成交的價格竟然高出正常交易價格的12%左右。

記者從上交所昨日披露的異動股交易席位中發(fā)現(xiàn)，光大證券上海斜土路證券營業(yè)部和國元證券上海復(fù)興西路證券營業(yè)部分別為買賣雙方交易額最大的營業(yè)部。

巧合的是，光大斜土路營業(yè)部昨日累計買入該股的金額為3035萬元，這和昨日最后一分鐘的大單成交金額只差34萬元。國元復(fù)興西路營業(yè)部昨日累計賣出金額為2450萬元，與昨日最后一分鐘的大單成交金額也只差629萬元。這些“巧合的說明，主演本次“閃擊”漲停大戲的，很可能是這兩個營業(yè)部。

其他數(shù)據(jù)也“旁證”了這一推斷。記者發(fā)現(xiàn)，本次披露的異動個股席位中，除了上述兩個席位，剩余席位買方的資金都僅在100萬元左右，賣方資金最大也才252萬元。這些席位的買賣資金與光大斜土路營業(yè)部及國元復(fù)興西路營業(yè)部的差距相當(dāng)大，它們在昨日的交易中充其量只算是“跑龍?zhí)住钡漠惪赡軌焊蜎]想到山煤國際會成為昨日的異動個股。

專家

離奇交易涉操縱股價

“這簡直就是赤裸裸的股價操縱！”昨日收盤后，一位不愿具名的資深市場人士向《每日經(jīng)濟新聞》記者表示，大單漲停板上掃貨，瞬間完成當(dāng)天40%以上的成交量，股價大漲13%，除了操縱股價，無法給出其他解釋。近年來，證監(jiān)會一直在加大對證券市場違法違規(guī)行為的監(jiān)管，“如此赤裸裸的操縱行為，手法之粗鄙，影響之惡劣，著實十分罕見。

翻開山煤國際的成交明細(xì)表，該市場人士指出，昨日尾盤出現(xiàn)的一筆3000手和一筆9887手的買單，在同一價格、同一時間成交，說明兩筆大單出自同一買方。就在上述巨單的成交價格(23.89元)之下，還有一筆2114手的買單在收盤仍掛在22.70元高位，買入方要維持一個較高收盤價的意圖十分明顯。因此，山煤國際尾盤的“閃擊”可以排除操盤手“烏龍指”的可能。

如果不是“烏龍指”，如此高位接貨意欲為何？

中國知名證券維權(quán)律師嚴(yán)義民認(rèn)為，山煤國際尾盤兩筆大單的成交量超過當(dāng)日總成交量的40%，從走勢來看，明顯影響到當(dāng)天的股票價格走勢，借資金優(yōu)勢來影響價格走勢，明顯涉嫌價格操縱。他表示，同一交易方或同謀者以操縱市場為目的，借資金優(yōu)勢影響到價格的正常走勢，并且成交量異常，就構(gòu)成了價格操縱的嫌疑。

早在2007年，為加大市場執(zhí)法力度，監(jiān)管層就出臺了《市場操縱認(rèn)定辦法》，包括尾市交易在內(nèi)的多種操縱行為，被明確納入了市場操縱的認(rèn)定范圍。

所謂“尾市交易操縱”，是指在收市時段，通過抬拉、打壓或鎖定等手段，操縱收市價格的行為。河北功成律師事務(wù)所主任、律師薛洪增進一步指出，單純的大單買入，通常不會導(dǎo)致如此巨大的成交量，山煤國際昨日的情形，無論是成交量還是價格走勢，都明顯存在異常，不排除操縱者對倒的可能，存在操縱股價的嫌疑。他建議，監(jiān)管部門應(yīng)積極關(guān)注此事。

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